财联社（北京，记者高云）讯，又一家航母级券商发年报！3月24日，国泰君安披露年报，2019年实现营业收入299.49亿元，同比增长31.83%；净利润86.37亿元，同比增长28.76%。国泰君安拟10派3.9元，若按照公司截至2019年12月31日的总股本89.08亿股计算，分配现金红利总额为34.74亿元，占净利润40.22%。
记者核算年报后发现，2019年，国泰君安证券员工获得的工资福利总额为76.68亿元。至2019年年末，国泰君安共有员工15233人，粗算下来，国泰君安员工2019年获得的平均薪酬为50.34万元。
营收、净利双双增长30%左右
国泰君安2019年年报显示，2019年实现营业收入299.49亿元，同比增长31.83%；实现归属上市公司股东的净利润86.37亿元，同比增长28.76%；加权平均净资产收益率为6.75%，较上年提升1.33个百分点。
2019年度，手续费及佣金净收入102.86亿元，占营业收入的34.35%；投资收益73.11亿元，占营业收入的24.41%，利息净收入52.27亿元，占营业收入的17.45%。营业支出184.90亿元，较上年增加50.59亿元，增幅为37.67%。其中业务及管理费115.94亿元，占比62.70%，其他业务成本46.89亿元，占比25.36%，信用减值损失20.50亿元，占比11.08%。2019年度，费用收入比38.71%，较2018年度降低6.36个百分点。
从资产负债情况来看，负债增速稍快于资产。2019年末资产总额5593.14亿元，比上期末增28.07%；负债总额4132.2亿元，比上期末增36.35%。
2019年实现每股收益0.9元，同比增28.57%；加权平均净资产收益率6.75%，比上年同期上升1.33个百分点。
净资本及风险控制指标方面，多项指标降幅较大。本报告期末，净资本859.7亿元，比上年度末下降6.05亿元；风险覆盖率271.23，降低71.92个百分点；流动性覆盖率258.18%，降低114.35个百分点。
此外，净资产有所提升，本报期末1263.44亿元，增138.6亿元。
国际业务增长近70%
从业务构成及收入驱动因素来看，2019年国际业务增速最快，实现营收27.80亿元，同比增长69.08%。
从对营业收入贡献度来看，机构金融是收入的最大构成部分，2019年实现营收155.70亿元，同比增38.21%，对营业收入贡献度为51.99%。
企业机构客户资产规模2.4万亿
报告期末，企业机构客户数约4.3万户、较上年末增长22%；客户资产规模2.4万亿元、较上年末增长56%。
投行业务。报告期内，证券主承销家数1,379只、证券主承销额5,645.7亿元，同比分别增长79.1%和47.4%，分别排名行业第3位和第4位。其中，增发、优先股、公司债和金融债承销金额均排名行业第3位，可转债承销金额排名行业第2位。过会的并购重组项目数6家，排名行业第5位。IPO承销额同比增长142.5%。
机构经纪业务。PB系统期末客户资产规模1180亿元、较上年末增长90.0%，客户数约1097家。期末共服务各类资管产品8413只、较上年末增长22.4%，规模11146亿元、较上年末增长19.3%，排名证券行业第2位；其中托管公募基金规模780亿元，在证券公司中继续排名第1位。
交易投资业务。权益业务方面，权益投资坚持价值投资理念，优化长期资产配置；场内期权业务首批获得沪深300ETF期权、沪深300股指期权做市商资格，期权持仓量和成交量继续保持行业领先；场外权益衍生品业务累计新增名义本金1186亿元，同比增长311%。其中，权益类跨境业务新增名义本金291亿元，同比增长4547%。
银行间本币市场交易量同比显著提升，排名证券行业第2位；债券净额清算量在证券公司中排名第1位；债券通市场份额超过8.1%。信用衍生品业务获得上交所、深交所信用保护合约核心交易商资格，与外汇交易中心、上清所联合发布市场第一支CDS指数“CFETS-SHCH-GTJA高等级CDS指数”并共同担任指数管理人，信用违约互换促进企业发债规模超过120亿元。利率互换交易量1.3万亿元、在证券公司中排名第1位，推出场外利率期权业务并开展挂钩LPR的利率期权及利率互换交易，利率互换代理清算交易和标准债券远期交易的代理清算量合计超过2000亿元，在证券公司中排名第1位。
大宗商品及贵金属业务方面，累计新增挂钩相关标的的场外衍生品名义本金853亿元，同比增长399%。
股票质押业务。报告期末，股票质押业务待购回余额410.7亿元、较上年末下降16.6%，其中融出资金余额328.5亿元、较上年末下降17.5%，排名行业第3位，平均履约保障比例260%；以资管计划作为融资工具的业务规模82.2亿元。约定购回式交易待购回余额7.1亿元，较上年末增长226.7%。
研究业务。2019年全年共完成研究报告6291篇，举办宏观、策略、债券、行业及公司等电话专题路演308场。
君弘APP用户超3300万户
个人金融。期末手机终端君弘APP用户3326万户、较上年末增长9.3%，月活跃度排名行业第2位。个人金融账户数1354万户，较上年末增长6.7%，其中A股资金户数排名行业第3位。富裕客户及高净值客户较上年末分别增长34.7%和28.0%。
零售经纪与财富管理业务。报告期内，本公司代理买卖证券业务净收入（含席位租赁）市场份额5.75%，较上年增加0.21个百分点，继续排名行业第1位；代销金融产品月均保有规模1,619亿元、较上年增长13.9%，本公司代销金融产品净收入排名第2位。报告期末，投资顾问人数2,698人，较上年末增长26.3%；投资顾问签约客户18.7万户，较上年末增长24.4%。2020年3月，公司在业内首批获得公募基金投资顾问业务试点资格。
期货经纪业务。报告期内，国泰君安期货的成交份额显著提升，国债期货和股指期货成交量均排名行业第3位，期末客户权益规模排名行业第3位。
融资融券业务。报告期末，融资融券余额632.3亿元、较上年末增加38.9%，市场份额6.20%，排名行业第3位；其中，融券余额15.8亿元、较上年末增加116.2%，市场份额11.48%；维持担保比例为279%。
新发行集合产品增逾一倍，资管规模出现下降
2019年，国泰君安资管聚焦主动管理，优化产品体系，持续推进业务模式转型升级，主动管理能力稳步提升。报告期内，首批获得大集合产品参公改造试点资格并完成2只大集合产品参公改造；新发行集合产品131只，同比增长167%，新发数量位居行业第2位；推进资产证券化产品创新，业务规模同比增长20.9%。
报告期末，国泰君安资管的资产管理规模为6974亿元、较上年末减少7.1%，其中，主动管理资产规模4,200亿元、较上年末增加35.2%，主动管理占比提升至60.2%。根据证券业协会的统计，2019年末，国泰君安资管资产管理业务受托资金规模排名行业第3位。
2019年，国泰君安创投积极推动国泰君安母基金募集、并于2020年1月完成基金备案，完成4支纾困基金的设立，初步确立以母基金为龙头、产业基金为基石、特殊机遇基金为补充的新业态。
华安基金净利润4.5亿，管理资产超4000亿
华安基金注册资本1.5亿元人民币，国泰君安持有其20%的股权。
截至2019年12月31日，华安基金总资产为38.12亿元，净资产为29.16亿元；2019年，实现营业收入18.52亿元，净利润4.50亿元。
期末管理资产规模4092亿元，同比增长16.1%，其中公募基金管理规模3517亿元、较上年末增加27.6%。
手续费及佣金净收入过百亿
手续费及佣金净收入102.86亿元，同比增长25.15%，公司称经纪、投行和资管业务手续分收入均有所增长。
经纪业务手续费净收入56.30亿元，同比增长28.53%，公司表示主要系市场交易量同比上升。
信用减值损失20.50亿元，同比增长109.89%，公司称主要是孖展和股票质押式回购的减值准备计提。
人均薪酬超50万
依据“本期工资福利总额=期末应付职工薪酬-期初应付职工薪酬+支付给职工以及为职工支付的现金”公式来算，2019年，国泰君安证券员工获得的工资福利总额为76.68亿元。至2019年年末，国泰君安共有员工15233人，粗算下来，国泰君安员工2019年获得的平均薪酬为50.34万元。
高管薪酬方面，2019年度公司董监高共获得税前薪酬3147.4万元，执行董事、董事会秘书喻健薪酬最高为496.34万元，薪酬超过400万元的还有合规总监张志红、财务总监谢乐斌。国泰君安董事长贺青2020年2月12日取得董事长任职资格。
分红或超34亿
公司2019年度利润分配预案为：以本次分红派息的股权登记日的公司总股本为基数，向分红派息的股权登记日登记在册的A股股东和H股股东，每10股分配现金红利3.9元（含税）。较上年提升近4个百分点。因可转换公司债券已于2018年1月8日进入转股期，A股股东分红派息股权登记日时公司的总股本目前尚无法确定。若按照公司截至2019年12月31日的总股本89.08亿股计算，分配现金红利总额为34.74亿元，占2019年度合并口径归属于母公司股东净利润的40.22%。
公司2019年度利润分配预案已经公司第五届董事会第十五次会议审议通过，尚需公司股东大会审议。
2020年将重点推进三方面工作
国泰君安董事长贺青表示，2019年聚焦财富管理，坚定转型步伐。持续培育投资顾问队伍，全年投顾人数同比增长26%，提高对富裕客户和高净值客户的覆盖度及服务的广度和深度，富裕客户和高净值客户数量同比增长35%和28%。完善大资管体系，巩固固收类投资优势，提高权益类投资能力，资管主动管理业务规模占比达到60%，场外权益衍生品累计新增规模增长311%，产品销售中自有产品占比始终保持在70%左右。
国泰君安在年报中表示，2020年，将积极把握注册制等基础性制度变革来的市场机遇，继续推进创新转型步伐，进一步优化企业机构客户和零售客户两大服务体系，提升机构金融业务的综合金融服务能力、加快个人金融业务向财富管理转型步伐、加强投资管理业务主动管理能力，务实推进国际化，并重点服务于科创产业、财富管理、资产管理、场外衍生品及跨境、清结算等重要领域的新需求，继续巩固在主营业务领域的竞争优势。
为贯彻落实新三年战略规划，2020年，坚持问题导向、目标导向和效果导向，以“全面对标，直面挑战，把握机遇，奋力实现公司综合实力的争先进位”作为全年工作方针，加快落实综改工作任务，重点推进以下几个方面的工作：提高能力，加快构建形成公司大财富管理业务模式；强化协同，以机制创新加快提升各项业务的合力；降本增效，以有力的成本管控和绩效考核提高公司竞争力。
